Подписаться
на push-уведомления?
Да

"Кредитная спираль" на рынке недвижимости изменит правила выдачи ипотеки

16:10  31 Мая 2019
446
Москва

Отмеченный Центробанком риск возникновения "кредитной спирали" на рынке ипотеки существует, но раз он замечен, то его нивелируют в "ручном режиме". Об этом ФБА "Экономика сегодня" рассказал независимый экономический эксперт Антон Шабанов.

Центробанк отметил риски "кредитной спирали" на рынке недвижимости

"Центробанк не случайно говорит о риске "кредитной спирали" на рынке недвижимости – регулятор анализирует огромный массив данных, прежде чем выдает свои прогнозы. И если заявляются опасные тенденции в той или иной сфере, то это сигнал для игроков рынка и финансово грамотных инвесторов, предпочитающих вкладывать деньги в недвижимость. Стоимость жилья, действительно, в последние годы растет, отталкиваясь от низкой базы, когда цены упали до исторического минимума.

С другой стороны, Центробанк взял курс на дальнейшее снижение ключевой ставки, что автоматически приведет к дальнейшему падению ставок по ипотечным кредитам. Это расхождение в снижении стоимости кредитов на жилье и росте цен увеличивается не космической скоростью, но все равно является негативной тенденцией. И здесь важно, что регулятор вовремя заметил этот фактор – это означает, что будут задействованы рычаги, которые исправят ситуацию", - отмечает специалист.

В очередном Обзоре финансовой стабильности, подготовленном Банком России, регулятор отмечает: на рынке жилья в РФ появился риск возникновения "кредитной спирали". Он заключается в формировании устойчивой тенденции: жилье дорожает из-за доступности кредита, а рост цен подталкивает кредитование. По данным ЦБ, рост цен на жилую недвижимость на первичном рынке за 2018 год составил 8,7% в целом по России, на вторичном рынке - 4,9%, что сопоставимо с ростом зарплат населения (9,9% за 2018 год).

"Инструментов для снижения рисков "кредитной спирали" у Центробанка целый арсенал – в первую очередь здесь играет роль статус мегарегулятора. То есть ЦБ может выработать такие правила игры для банковского сектора страны, которые сломают существующие тенденции. Пока не понятно, будет ли это ужесточение требований к выдаче кредитов или, может быть, изменение порядка по работе с эскроу-счетами для застройщиков – комплекс мер предстоит выработать Банку России.

Все риски подобного уровня ЦБ обычно регулирует, что называется, в ручном режиме. Ситуация на рынках отслеживается постоянно, и в случае появления негативных тенденций задействуются те или иные рычаги. Для регулятора это нормальная повседневная работа. Потому в течение одного-двух кварталов можно ожидать, что банки получат подробные инструкции к дальнейшей работе. Собственно, заявление ЦБ о рисках и стало для них первым сигналом, что стоит ждать новых правил", - подчеркивает эксперт.

Угроза "пузыря"

Банк России отмечает: положительная обратная связь между ценами на недвижимость и ростом ипотечного кредитования характерна для периодов ипотечного бума. ЦБ при этом видит и новые риски: с 1 октября 2018 по 1 апреля 2019 задолженность в ипотеке выросла на 24,7%. Наиболее рискованными регулятор считает кредиты с первым взносом менее 20%, поэтому с 1 января ввел для них повышенные коэффициенты риска, что давит на капитал банков. Центробанк регулярно выступает за повышение первого взноса в ипотеке.

Банки помогут ЦБ в ручном режиме справиться с рисками ипотечного для экономики

При этом за I квартал доля ссуд с малым первым взносом (10-20%) снизилась и составляет 40,7%. Регулятор отмечает, что по большинству регионов наблюдается положительная корреляция между динамикой цен на недвижимость и динамикой ипотечного кредитного портфеля. Лидерами по этому показателю выступают Башкирия, Курская и Орловская области, Москва и Краснодарский край. Там, где корреляция отрицательна или близка к нулю, это объясняется избытком предложения на рынке недвижимости.

"Растущие просрочки по кредитам на рынке недвижимости получили неформальное название "ипотечный пузырь" – о рисках такого плана регулятор говорит последние несколько лет – с тех пор, как устойчиво стали снижаться ставки кредитования. И эту проблему Центробанк довольно успешно снижает опять-таки в ручном режиме, но уже с помощью самих банков, выдающих ссуды. Ведь копящиеся задолженности не выгодны финучреждениям, и они охотно помогают регулятору.

Основной посыл состоит в том, чтобы отказываться от выдачи кредитов с низким первоначальным взносом. Человеку психологически проще отказаться платить, если внесенная сумма кажется ему незначительной. Из-за этого растут задолженности на рынке ипотеки, банкам же проблемные заемщики не выгодны в принципе. Потому требования к первоначальному взносу постепенно растут.

И если покупатель жилья внес достаточно большую сумму, ему намного сложнее отказаться от дальнейших выплат - он станет настойчивее искать способы выплачивать по графику. Кроме того, внесенная изначально крупная доля снизит уровень ежемесячных взносов. Это также уменьшает шансы на то, что кредит перейдет в разряд проблемных", - заключает Антон Шабанов.

Читайте нас в Яндексе

Автор: Максим Бут
Новости партнёров
«Газпром» вернул доступ к арестованным по требованию «Нафтогаза» активам Эрдоган заигрывает с террористами ПНС Ливии ради безумной мечты об Османской империи Швейцария потратит миллионы долларов на безопасность участников саммита в Давосе Разговор Путина и Джонсона откроет новую страницу в отношениях России и Запада РФ и Белоруссия согласовали механизм компенсации за «грязную» нефть Осташко: колониальное прошлое Европы не позволяет ей эффективно решать проблемы Ливии СНБО Украины допускает силовой захват Донбасса по примеру войны в Хорватии Клинцевич: США не хочет видеть Россию в качестве главной силы урегулирования в Ливии Wizz Air запустит из Петербурга четыре бюджетных направления Линия «Нафтогаза» на саботаж закупок у «Газпрома» является защитой коррупционных схем Эрдоган исключил переговоры с ведущим контртеррористическую операцию в Ливии Хафтаром Кнутов: Европа не имела права решать судьбу Ливии без учета мнения ее народа
«Газпром» вернул доступ к арестованным по требованию «Нафтогаза» активам

Обеспечительные меры, примененные к активам российского холдинга «Газпром» в Англии и Уэльсе, Нидерландах и Люксембурге по искам «Нафтогаза» Украины, сняты.

20:26  20 Января 2020
43
«Злые и активные» навальнисты бегут из ФБК в поисках нормальной работы

Сторонники Алексея Навального продолжают заявлять, что дела в так называемом ФБК (признан иноагентом) идут хорошо, а соратники стали работать усерднее. Ложь Волкова и прочих провокаторов развенчивают появляющиеся на сайтах резюме бывших коллег

20:19  20 Января 2020
49
Эрдоган заигрывает с террористами ПНС Ливии ради безумной мечты об Османской империи

Президент Турции Реджеп Тайип Эрдоган никогда не будет сторонником мирного урегулирования ливийского конфликта, уверен вице-президент Российской академии геополитических проблем Владимир Анохин.

20:11  20 Января 2020
34
Швейцария потратит миллионы долларов на безопасность участников саммита в Давосе

Обеспечение безопасности Всемирного экономического форума в Давосе будет стоить более 46 миллионов долларов. Большую часть средств выделит Швейцария, защиту гостей будет осуществлять армия

19:49  20 Января 2020
33
Эксклюзив Мнения
Разговор Путина и Джонсона откроет новую страницу в отношениях России и Запада

Встреча Путина и Джонсона на Берлинской конференции по Ливии является важным событием, несмотря на странную риторику Великобритании – полагает первый проректор Московской высшей школы, доктор исторических наук Борис Шмелев.

19:44  20 Января 2020
48
РФ и Белоруссия согласовали механизм компенсации за «грязную» нефть

О достижении договоренности с Россией в подходах и методике компенсации за загрязнение нефтепровода «Дружба» сообщила пресс-секретарь премьер-министра Белоруссии Александра Исаева.

19:31  20 Января 2020
54
Осташко: колониальное прошлое Европы не позволяет ей эффективно решать проблемы Ливии

Неблестящие результаты прошедшей конференции по Ливии обусловлены историческим контекстом Европы, которая всегда пыталась решать судьбы народов Африки без их участия. О колониализме ЕС рассказал политолог Руслан Осташко

19:19  20 Января 2020
32
Миро объяснила, как Бузова смогла увеличить грудь без вживления силикона

Блогер Лена Миро прокомментировала слухи о груди Ольги Бузовой, которая, по мнению интернет-пользователей и некоторых СМИ, увеличилась в начале года

19:08  20 Января 2020
44
СНБО Украины допускает силовой захват Донбасса по примеру войны в Хорватии

Военное вторжение на территорию Донецкой и Луганской Народных Республик будет возможно при наличии соответствующего политического решения, заявил замсекретаря СНБО Украины Сергей Кривонос.

19:08  20 Января 2020
40
Крашенников: поправки в Конституцию не будут приняты без общероссийского голосования

Условием вступления в силу законопроекта о поправках в Конституцию станет общероссийское голосование. Ему будет предшествовать обсуждение на всех уровнях, об этом сообщил депутат Госдумы Павел Крашенников

18:46  20 Января 2020
32
Крашенинников пояснил задачи Госсовета после изменения Конституции

Государственный совет РФ будет конституционным органом, в функции которого войдет рассмотрение вопросов внутренней и внешней политики, заявил глава комитета по конституционному законодательству и госстроительству Павел Крашенинников.

18:43  20 Января 2020
167
Поправка в Конституцию не позволит Госдуме затягивать с согласованием кабмина

Изменение в Конституции России внедрит политический механизм, который не позволит Государственной Думе затягивать согласование кандидатур на посты кабинета министров, об этом сообщил депутат Павел Крашенников

18:30  20 Января 2020
87
Доктор Мясников назвал диету, при которой в почках никогда не появятся камни

Известный врач Александр Мясников рассказал, как следует питаться при мочекаменной болезни и для профилактики ее возникновения

18:29  20 Января 2020
1 473
Путин планирует уменьшить число судей в Конституционном суде

Предложение о сокращении числа судей в Конституционном суде (КС) с 19 до 11 содержится в проекте закона о поправках к Конституции РФ, который президент Владимир Путин внес на рассмотрение Госдумы.

18:24  20 Января 2020
148
Клинцевич: США не хочет видеть Россию в качестве главной силы урегулирования в Ливии

Прошедшая в Берлине конференция по урегулированию в Ливии показала, что российская площадка гораздо эффективнее может справляться с кризисом. Европа подхватила идею США в попытке не позволить РФ исчерпать конфликт

18:18  20 Января 2020
1 693