Подписаться
на push-уведомления?
Да

"Народные облигации" станут реальной альтернативой вкладам на фоне снижения ставок

13:35  23 Августа 2019
228
Москва

На фоне снижения средней максимальной процентной ставки по рублевым вкладам в банках на первый план выходят альтернативные способы сохранения средств. Заведующий кафедрой финансового менеджмента РЭУ им. Плеханова Константин Ордов выделяет покупку валюты и «народные облигации», которые пока дают вполне конкурентную доходность.

На фоне снижения средней максимальной процентной ставки по рублевым вкладам в банках на первый план альтернативные способы сохранения средств

Снижение средней ставки по рублевым вкладам

Средняя максимальная процентная ставка по рублевым вкладам в 10 крупнейших банках РФ по объемам привлеченных депозитов продолжает снижение уже шестую декаду подряд. Как говорится в сообщении Центробанка, во второй декаде августа 2019 года средняя максимальная процентная ставка снизилась до 6,80%.

Для мониторинга ставок регулятор использует данные Сбербанка, Совкомбанка, ВТБ, Райффайзенбанка, Газпромбанка, Московского кредитного банка, Альфа-банка, банка «ФК Открытие», Промсвязьбанка и Россельхозбанка. Регулятор рекомендует банкам привлекать средства населения не дороже, чем значение этой ставки плюс два процентных пункта.

«В начале года у нас произошло падение объемов депозитов населения, поэтому банки перепугались и начали поднимать ставку. Тренд сохранялся, несмотря на намеки ЦБ о том, что инфляция находится под контролем, и он будет смягчать денежно-кредитную политику. Сейчас же мы видим полноценное воздействие этих двух факторов. Первое – это решение о снижении ключевой ставки и продолжение такой политики в дальнейшем. Второе – восстановление объемов депозитов.

Объемы депозитов населения в банках стали возрастать, но ситуация в розничном кредитовании, как наиболее доходной формой размещения этих депозитов, не очень ясна. Возможно, нормативы в банковской отрасли будут ограничиваться и ужесточаться, поэтому банки не сильно заинтересованы в увеличении ставок депозитов. Они пытаются управлять объемом привлечения средств за счет увеличения и понижения ставок», - объясняет собеседник ФБА «Экономика сегодня».

По опросам ВЦИОМ, до сих пор почти половина россиян называет вклад в банке наилучшим способом обращения со свободными средствам

Маркетинговая активность банков

Еще один фактор популярности вкладов в России, темпы роста которых в прошлые годы доходили до 100% год к году, связан с высокой маркетинговой активностью банков. Согласно данным Росстата, в прошлом году у россиян было около 32 трлн рублей сбережений. При этом самая большая доля в 21 трлн приходилась на вклады, 5,5 трлн на наличные и чуть менее 5 трлн на ценные бумаги. В результатах этих подсчетов недвижимость была отнесена ко вкладам.

«На фоне маркетинговых компаний отдельных банков ЦБ проводит антимаркетинговые мероприятия, отзывая лицензии у ненадежных кредитных учреждений. Как правило, сверхвыгодные предложения по депозитам говорят о включении банками так называемого «пылесоса ликвидности». Не случайно ЦБ ограничивает максимально возможную ставку по депозитам.

Высокие ставки при высоком уровне финансовой грамотности должны наоборот озадачивать население, служить неким сигналом, а нет ли проблем у банков. Если банки пытаются за счет ваших депозитов решить свои проблемы, то велик риск, что вы еще очень долго не получите их обратно. В банковском секторе агрессивный маркетинг является «сигнальной лампой», которая должна больше настораживать, чем открывать для вас некую альтернативу хорошо заработать на размещении средств», - считает Константин Ордов.

И хотя, по опросам ВЦИОМ, до сих пор почти половина россиян называет вклад в банке наилучшим способом обращения со свободными средствам, ситуация постепенно меняется. Молодое и финансово более грамотное поколение все активнее пользуется альтернативными способами сохранения средств.

ЦБ РФ рекомендует банкам привлекать средства населения не дороже, чем значение этой ставки плюс два процентных пункта

Альтернативы вкладам на фоне снижения ставок

Депозиты считаются консервативным финансовым инструментом, когда люди ориентируются на минимальный риск, но хотят видеть какую-то доходность. Эксперт РИСИ, кандидат экономических наук Михаил Беляев ранее выделил три более доходные альтернативы, среди которых паевые инвестиционные фонды (ПИФы), облигации федерального займа (ОФЗ), и покупка ценных бумаг через индивидуальные инвестиционные счета (ИИС).

«С точки зрения альтернативных инвестиций можно выделить покупку валюты. В последние пару лет валютный курс стабилизировался, и в долгосрочной перспективе его можно всерьез рассматривать для получения приемлемой доходности. Еще одной неплохой альтернативой можно назвать «народные облигации», которые пока дают вполне конкурентную доходность.

Хотя там тоже есть свои ограничения, например, инвестировать необходимо как минимум на три года. Если вы будете держать их до срока погашения, то сможете получить свои 6 с лишним процентов годовых. Недвижимость на фоне стагнации рынка стала меньше привлекать простых граждан, а ценные бумаги ведут себя непредсказуемым образом. Депозиты остаются одним из самых простых способов размещения средств.

Но процентная ставка по ним продолжит снижение до конца года. На фоне снижение ключевой ставки ЦБ, за которой банки внимательно следят, можно ожидать снижения средней ставки по вкладам еще на 0,5 процентных пункта. Хотя здесь есть еще и вторая составляющая - баланс спроса и предложения на рынке. В итоге, если инфляция в конце года четко зафиксируется на уровне 4%, то ставки закрепятся на отметке ниже 6%», - резюмирует Константин Ордов.

Читайте нас в Яндексе

Автор: Андрей Петров
Новости партнёров
Лавров развенчал лживый либерализм Запада

Министр иностранных дел России Сергей Лавров напомнил об истинных ценностях либерализма, таких как права человека, защитником которых себя позиционирует Запад, с которыми никак не соотносится его политика санкций, экономического удушения и военных угроз в отношении ряда независимых государств.

7:30  20 Сентября 2019
30
Премьер Японии встретится с лидерами США и Ирана

Премьер-министр Японии Синдзо Абэ проведет встречи с президентами США и Ирана Дональдом Трампом и Хасаном Роухани в ходе пребывания с визитом в Нью-Йорке в рамках участия в ГА ООН. Об этом в ходе брифинга сообщил генсек кабмина Есихидэ Суга.

7:00  20 Сентября 2019
60
В Находку доставлены задержанные суда КНДР

В Находку доставили задержанные суда КНДР, экипаж одного из которых совершил нападение на российских пограничников. Об этом сообщили в пограничном управлении ФСБ России по Приморью.

6:46  20 Сентября 2019
36
Белый дом не разглашает детали жалобы разведчика на Трампа

Белый дом отказывается разглашать детали жалобы разведчика, заявившего, что президент США Дональд Трамп при телефонном разговоре с кем-то из мировых лидеров якобы раскрыл некую секретную информацию, сообщило издание Politico.

6:26  20 Сентября 2019
42
В Вашингтоне произошла стрельба

В столице США произошла стрельба, по предварительным данным, пострадали несколько человек.

6:13  20 Сентября 2019
41
Boeing успешно испытала беспилотный самолет-заправщик

Американская авиастроительная корпорация Boeing совместно с ВМС США успешно испытала беспилотный самолет-заправщик палубного базирования MQ-25 Stingray. Об этом сообщается на сайте Boeing.

5:54  20 Сентября 2019
51
"Ъ": некоторые профессиональные праздники в России могут отменить

Кабмин РФ может отменить несколько профессиональных праздников, сохранившихся со времен СССР. Об этом сообщила газета Коммерсантъ.

5:40  20 Сентября 2019
192
КНДР может готовить новую подлодку к спуску на воду

КНДР может готовить к спуску на воду новую подводную лодку. Специалисты Института международных исследований Мидлбери пришли к таким выводам после изучения спутниковых снимков, сделанных компанией Planet Labs Inc. Об этом сообщил японский телеканал NHK.

5:21  20 Сентября 2019
62
Медик объяснил, почему Заворотнюк выбрала частную клинику

Нейрохирург Николай Коновалов объяснил, почему актриса Анастасия Заворотнюк отказалась проходить лечение от рака мозга в государственной клинике и выбрала частную. Руководитель отделения НМИЦ нейрохирургии имени Бурденко сообщил об этом изданию КП.

4:54  20 Сентября 2019
194
WSJ узнала о планах переброски истребителей и средств ПРО США в Саудовскую Аравию

Пентагон рассматривает возможность переброски дополнительных комплексов ПРО и ПВО, истребителей и средств ведения разведки на Ближний Восток в связи с недавней атакой на нефтяные объекты Саудовской Аравии, сообщило издание The Wall Street Journal со ссылкой на источники в Министерстве обороны США.

4:23  20 Сентября 2019
32
Трамп принял Цукерберга в Белом доме

Президент США Дональд Трамп сообщил, что провел приятную встречу с главой Facebook Марком Цукербергом. Трамп написал об этом на своей странице в Twitter.

4:03  20 Сентября 2019
59
"Нафтогаз" призвал готовиться к прекращению транзита

Украина должна готовиться к остановке транзита российского газа, считает исполнительный директор Нафтогаза Юрий Витренко. Об этом он написал на своей странице в Facebook по итогам трехсторонних консультаций по газу.

3:44  20 Сентября 2019
214
Палата представителей США одобрила выделение $250 млн военной помощи Украине

Палата представителей Конгресса США предварительно одобрила выделение 250 млн долларов в качестве военной помощи Украине.

3:30  20 Сентября 2019
56
В России стартуют продажи новых смартфонов от Apple

В России стартуют продажи новой линейки смартфонов от американской компании Apple iPhone 11, iPhone 11 Pro и iPhone 11 Pro Max.

3:12  20 Сентября 2019
103
США подали жалобу на Корею из-за незаконного промысла

Торгпредство США пожаловалось на Южную Корею из-за незаконного рыболовства.

2:45  20 Сентября 2019
66