Подписаться
на push-уведомления?
Да

"Смерть" банковских вкладов предопределила развитие инвестиционного рынка России

13:13  20 Января 2020
8 071
Москва

Заявление, что банковским вкладам пришел конец, преждевременно, но россияне все активнее осваивают другие инвестиционные инструменты. Об этом ФБА "Экономика сегодня" рассказал руководитель блока инвестпродуктов компании "Открытие Брокер" Антон Шабанов.

Россияне постепенно отказываются от депозитов как инвестиционного инструмента

По данным официальной статистики, средняя максимальная ставка по рублевым вкладам в России в первой декаде января упала до 5,92% годовых. Экономисты уверены, что доходность банковских депозитов продолжит снижаться, и проценты по ним сравняются с инфляцией. Отдельные эксперты считают, что банковским вкладам как инвестиционному инструменту уже пришел конец. В начале января три банка из топ-5 уже понизили ставки. И в перспективе они вновь будут опускаться из-за политики Банка России.

"Прогноз о смерти банковских вкладов, на мой взгляд, слишком фаталистичный – падающие ставки не уничтожат систему депозитов, а приведут ее к решению базовых задач, – отмечает специалист. – Ведь депозит нигде в мире не считается способом инвестирования – его ставки доходности, как правило, равны инфляции. Это способ сохранить состояние, но не приумножить его. В мире при желании заработать человек выходит на фондовый рынок для покупки акций и облигаций, либо открывает собственный бизнес.

Это подразумевает в той или иной мере риск. В России из-за неразвитости финансового рынка исторически сложилось, что депозиты были инвестиционным инструментом, и казалось, что такое состояние продлится вечно. Но сейчас рынок РФ подходит к мировым реалиям. Система депозитов, конечно, не "умрет" – останутся люди, которые будут держать деньги на таких счетах. И постепенно все больше россиян будут переходить на новые инвестиционные инструменты".

Новые возможности

Весь 2019 год Банк России планомерно снижал ключевую ставку, доведя ее до 6,25%. В результате резко подешевели кредиты, в том числе ипотечные, но сократилась и доходность вкладов. Сейчас она минимальна за последние 10 лет – с тех пор, как начала вестись подобного рода аналитика. Эксперты отмечают: привыкшие зарабатывать на вкладах россияне теперь обращают внимание на фондовые рынки. К концу 2019-го количество частных инвесторов в РФ достигло 2 млн человек, увеличившись вдвое с 2015 года.

Все больше граждан покупают "голубые фишки", акции и облигации

Брокеры утверждают: новые инвесторы покупают в основном акции голубых фишек — то есть ценные бумаги крупнейших компаний со стабильными доходами (того же Сбербанка или "Газпрома") и ждут, пока они достаточно подорожают. Физлица в России все активнее пользуются программой Индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС). Каждый гражданин имеет право бесплатно открыть один такой счет в банке, предоставляющем брокерские услуги, и самостоятельно покупать и продавать через него различные активы.

"Россияне в силу укрепившихся привычек будут довольно долго отходить от необходимости переключаться в инвестиционном поведении со вкладов на другие инструменты. У населения пока недостаточно финансовой грамотности, чтобы правильно понимать риски и управлять ими. Но российское законодательство не просто защищает деньги граждан через Агентство по страхованию вкладов, оно еще и хочет обучить людей грамотному инвестированию. Что, собственно, уже происходит.

Система ИСС позволяет получить достаточно высокий налоговый вычет в 58 тысяч рублей только за то, что россиянин начал инвестировать на 400 тысяч рублей сроком на три года. Такая поддержка невыгодна государству – бюджет страны недополучает деньги. Но при этом создан весомый стимул, чтобы человек вышел на фондовый рынок и начал учиться вкладывать средства, искал свою модель поведения и управления рисками", - подчеркивает эксперт.

Не доверяя "управляющим"

На сегодняшний день российские облигации федерального займа (ОФЗ) считаются одними из самых доходных в мире и привлекают инвесторов из многих стран. Все больше в эти бумаги вкладывается россиян. Не мудрено – некоторые выпуски ОФЗ дают доходность больше семи процентов, а риски минимальные, так как бумаги выпускаются под госгарантии.

Уже более двух миллионов россиян стали частными инвесторами

Для тех, кто не хочет тратить время на анализ рыночных котировок и выбор активов, есть более простой вариант - открыть ИИС в управляющей компании и передать ей свой счет в доверительное управление. Для владельцев инвестиционных счетов государство предусмотрело разные налоговые льготы, причем инвестор сам выбирает, какой именно воспользоваться. К примеру, часто люди выбирают освобождение прибылей по облигациям от Налога на доходы физлиц.

"Финансовое и инвестиционное поведение россиян постепенно меняется, и государство этому активно способствует. И, как показывает практика, в России будущее за повышением финансовой грамотности граждан. Люди предпочитают осваивать новую нишу и самостоятельно принимать решения о том, куда и на каких условиях вкладывать свои деньги. Спрос на открытие счета для передачи его в доверительное управление куда меньший, чем мог бы быть.

Причиной тому стали воспоминания о ситуации 1991 года и недоверие к финансовым институтам. Россияне инстинктивно не доверяют кому-то свои деньги, считая, что "управленец" непременно обманет и присвоит чужие сбережения.

Потому частные инвесторы в нашей стране склонны самостоятельно разобраться в перипетиях финансового рынка и сами принимают решение о приобретении "коробочного" счета с финансовыми продуктами, к которому никто, кроме владельца, не получит доступ", - заключает Антон Шабанов.

Читайте нас в Яндексе

Автор: Максим Бут
Актер Хью Грант получил роль главного злодея в экранизации игры Dungeons & Dragons Мировая экономика может восстановиться за счет накопившихся у людей сбережений Рынок нефти сохраняет баланс позитивных и негативных факторов Песков заявил о вмешательстве США и ЕС во внутренние дела России Актер Сайфулин вспомнил, как забрал ребенка у спившейся жены США получили снимки секретного объекта на предполагаемом ядерном полигоне КНДР Дополнительные "Ласточки" будут запущены до Выборга в мартовские выходные Мишустину – 55: экономический портрет премьер-министра России из 10 ярких цитат Российские операторы по вывозу мусора ушли от рисков банкротства VK Pay запускает новую виртуальную карту VISA Организации личного окулиста Навального присвоят статус иноагента в России Фестиваль "Кинотавр" перенесли на сентябрь из-за пандемии коронавируса
Анастасия Волочкова намекнула на новый роман после расставания с женихом

Балерина Анастасия Волочкова спровоцировала слухи о новом романе, опубликовав новые видео в своем Instagram-аккаунте в разделе Stories.

12:38  03 Марта 2021
50
Актер Хью Грант получил роль главного злодея в экранизации игры Dungeons & Dragons

Голливудский актер Хью Грант исполнит роль главного антагониста в грядущей экранизации настольной ролевой игры Dungeons & Dragons.

12:36  03 Марта 2021
75
Мировая экономика может восстановиться за счет накопившихся у людей сбережений

Экономисты агентства Bloomberg назвали главный фактор, который может способствовать восстановлению мировой экономики после коронавирусной пандемии.

12:32  03 Марта 2021
69
Рынок нефти сохраняет баланс позитивных и негативных факторов

Итоги заседания ОПЕК+, которое ожидается 4 марта, окажут определенное влияние на рынок нефти, где в настоящее время наблюдается баланс позитивных и негативных факторов.

12:27  03 Марта 2021
50
Песков заявил о вмешательстве США и ЕС во внутренние дела России

Новые санкции США и Евросоюза существенно вредят отношениям с Россией, которые и без того находятся в плачевном состоянии, подчеркнул пресс-секретарь президента РФ Дмитрий Песков.

12:25  03 Марта 2021
89
Актер Сайфулин вспомнил, как забрал ребенка у спившейся жены

Артист Геннадий Сайфулин в эфире ток-шоу "Судьба человека" рассказал об алкогольной зависимости первой супруги Марины. Он признался, что его жену сломил семейный быт.

12:22  03 Марта 2021
76
США получили снимки секретного объекта на предполагаемом ядерном полигоне КНДР

Американский спутник сделал снимки предполагаемого ядерного полигона в Северной Корее, на котором было замечено новое здание.

12:22  03 Марта 2021
68
Дополнительные "Ласточки" будут запущены до Выборга в мартовские выходные

Между Санкт-Петербургом и Выборгом на мартовские праздники запустят дополнительных "Ласточек", рассказали в пресс-службе Северо-Западной пригородной пассажирской компании.

12:17  03 Марта 2021
90
Мишустину – 55: экономический портрет премьер-министра России из 10 ярких цитат

Глава Правительства РФ Михаил Мишустин 3 марта отмечает 55-летие. "Экономика сегодня" собрала яркие цитаты премьера на экономическую тему

12:12  03 Марта 2021
57
Российские операторы по вывозу мусора ушли от рисков банкротства

Системных рисков для сферы обращения с твердыми коммунальными отходами (ТКО) сейчас не наблюдается, заявил гендиректор "Российского экологического оператора" Денис Буцаев.

12:12  03 Марта 2021
94
VK Pay запускает новую виртуальную карту VISA

Пользователи VK Pay смогут воспользоваться виртуальной картой VISA абсолютно бесплатно, говорится в сообщении администрации сервиса.

12:11  03 Марта 2021
69
Организации личного окулиста Навального присвоят статус иноагента в России

Министерство юстиции РФ в ближайшее время может признать псевдопрофсоюз медработников во главе с личным окулистом блогера Алексея Навального Анастасией Васильевой иноагентом.

12:11  03 Марта 2021
71
Фестиваль "Кинотавр" перенесли на сентябрь из-за пандемии коронавируса

Пандемия коронавируса не стала препятствием для проведения российского открытого кинофестиваля "Кинотавр", но вынудила организаторов поменять формат мероприятия.

12:11  03 Марта 2021
71
Россия планирует нарастить поставки нефти в США на 5%

Эксперты подсчитали, что Россия может увеличить поставки топлива в США до 9 млрд долларов в 2021 году, повысив объемы на 10 млн баррелей.

12:04  03 Марта 2021
82
В Индии рассказали, какую подлодку ВМФ России больше всего боятся США

Зарубежные военные эксперты назвали подлодку "Белгород" самым опасным российским оружием, которое может принести массу неприятностей США.

12:01  03 Марта 2021
78